现金流动

近日，东方盛虹发布公告，公司拟购买光伏膜料龙头斯尔邦100%股权，交易作价143.6亿元。据悉，此次交易拟募集配套资金40.89亿元，其中拟将20.89亿元支付现金对价，将20亿元补充上市公司
流动资金或偿还有息负债。斯尔邦100%股权的评估价值为150.2亿元，本次交易的标的资产的最终交易价格确定为143.6亿元。 据业绩显示，2020年斯尔邦主要产品之一的EVA光伏膜料产量为33.8万吨

、朱红梅夫妇旗下的化工企业斯尔邦100%股权，并向不超过35名符合条件的特定投资者发行股份募集配套资金40.8亿元用以支付现金对价及补充上市公司流动资金或偿还有息负债。经各方协商一致，此次交易的标的
2019年、2020年和2021年一季度净利润分别9.3亿元、5.3亿元和10.2亿元，盈利能力强劲。 7月10日，东方盛虹正式发布收购报告书，公司拟通过发行股份及支付现金方式，购买同一实控人缪汉根

资产负债率水平较高，符合公司所处行业特征及公司实际情况。 一方面，公司所处行业对流动资金需求较大，随着公司经营规模持续扩大，公司流动资金需求增加。 另一方面，随着公司新生产基地的投入，公司投资活动现金

智能装备华南总部制造基地项目、自动化设备生产基地能级提升项目等项目。 06－23 恩捷股份：公布发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金暨关联交易预案摘要，上市公司拟通过发行股份及支付现金的方式购买
：2020年12月10日，通威股份有限公司召开第七届董事会第十六次会议审议通过了《关于使用部分闲置募集资金临时补充流动资金的议案》，同意将公司非公开发行股票募集资金中部分暂时闲置的募集资金临时用于补充流动

，《税务分担协议》是双方已签订《投资协议》的补充，该协议的签订将有利于推进公司全资子公司层面增资扩股暨引入战略投资者事项的交易进程，同时减少公司可能会承担的潜在税务负债，缓解公司现金流压力，降低对公司后续
超过159.26亿元，发行股票数量为不超过4.43亿股，在扣除发行费用后，将全部用于上市公司偿还银行贷款和补充流动资金，以优化公司的资产负债结构，提高资产质量，降低财务风险，改善财务状况。 此外

至2020年的短期借款数据分别为66.28亿元、48.68亿元、44.16亿元、40.87亿元。 与此同时，中利集团的流动比率在2017年以后呈现快速下降态势，截至2021年一季度，该数据已从1.5
重组事宜浮出水面中利集团拟以发行股份及支付现金的方式收购国内动力电池头部企业深圳市比克动力电池有限公司(以下简称比克动力)的股权，交易作价或达到100亿元。 在该重组项目推进的过程中，中利集团同时

一票。根据协鑫新能源2020年报显示，公司截至去年年底的短期债务超过90亿，其中有一大部分为5亿美元债。本次重组成功，将有效缓解协鑫新能源的资金流动性状况，而由于到期票据将获得长达3年的债务展期，以及
部分现金利息的延期支付，将使公司获得自主权，提前灵活地偿还债务而无需发生额外成本。 协鑫新能源自2018年起，在规模经营转型轻资产管理的变革道路上，积极通过与央企国企展开战略合作，包括债务重组、新股

11.44%;企业管理费用为1.44亿，与营收增幅匹配;经营活动产生的现金流量净额2.31亿，同比大增了84%，应收票据及应收账款同比下降16.31%至34.44亿。一季度，企业的实际筹资活动现金
流入25.91亿，期末现金及现金等价物余额22.14亿，同比增长了37%左右。整体现金状况基本面良好。尽管在可转债发行方面出现一点插曲，但据观察该公司的实际可融资渠道多，可以继续借助银行贷款、企业电站出售

。通常情况下，销售都是以信用条件为基础进行，组件厂商允许客户在产品交付一段时间后再付款。晶科给客户提供的是最长120天的信贷条件，这对于企业的运营资本要求和短期流动性都是挑战。不过随着太阳能产业的复苏
，晶科在尽力提高应收账款的收款水平，让企业获得更多的现金流，并投入到再生产和销售开支中去。这几年，海外市场的应收账款周转率在下降，这对制造业运营更利好。2018年至2020年，晶科的应收账款周转率分别为