受日本核电站泄漏影响，最看好全球光伏产业——在日本核电站泄漏事件之后，国内外对核电的发展都将采取审慎态度，大大降低核电发展的超预期可能性，寻找替代能源势在必行。然而，西方国家开发水电的空间已经不大，风电站的建设地区有限，而光伏建筑一体化建设，不仅资源量大，经济性也很强。随着光伏发电成本不断下降，国际市场仍将显著利好光伏行业。
我国光伏装机目标或上调，产业将进入高速发展轨道——中电联专职理事长魏昭峰表示，中国2020年核能的规划装机目标有可能调低至少10GW。而与此对应，我国“十二五”规划可能提高光伏装机至10GW，尽管该目标尚未最终确定，但在很大程度上兑现了业界对光伏行业高速发展的预期。我们预计光伏产业链上各环节企业有望长期受益，其中上游原材料及下游电站相关的企业将率先进入高速发展轨道。
光伏逆变器市场规模超千亿，潜力最大的新市场——五年10GW的目标对于全球光伏市场而言并不是很大规模，对于以出口为主的光伏电池及组件产品的厂商而言，受益不明显。它将更多利好于有电站建设经验的国内运营商，比如东方日升[32.91 2.72% 股吧]；另外，巨大的装机容量更是带动了千亿级的逆变器潜在市场规模，相关利好企业包括科士达[33.65 1.45% 股吧]、荣信股份[38.00 1.99% 股吧]及科华恒盛[59.49 1.61% 股吧]等。
本周，上证综指继续维持咋2900至3000点之间震荡，核能、太阳能和风电新能源板块都大大跑输大盘。不过，本周仍不建议核电板块相关个股，在国内光伏装机总量上调预期下，我们建议关注光伏逆变器相关个股，建议均衡配置以下组合：
风电——湘电股份[30.50 1.57% 股吧](600416)
光伏——天龙光电[30.81 -0.93% 股吧](300029)、特变电工[20.78 0.10% 股吧](600089)
荣信股份(002123)
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