2023年全球光伏产业链概况及技术展望-索比光伏网

主要从产业链各环节分析2023年的供需情况和技术进展。

首先对产业链各环节2023年的市场量以及光伏装机量进行预估。从数据上看，2023年硅料整体供应充足，不再是制约产业发展的瓶颈环节。硅片端因为高纯石英砂的供应偏紧，从而造成了坩锅产出的受限，这也将影响到硅片的实际产出。电池片环节因为2022年下半年以来，新建产能主要还是以n型技术为主，新技术产能释放具有较大不确定性。PERC的产能扩张处于停滞状态，2023年大尺寸PERC电池片或将出现供需紧平衡的状态。主要还是关注TOPCon电池片的实际产出。胶膜方面，poe粒子目前主要还是依赖进口，随着n型需求的提升，poe粒子的供应端也会较为紧张。但是以上各环节在较高的资金刺激下，实际产出都具备了向上的弹性。所以综合的产业链的实际产出数据，我们预计2023年全球装机量将在330-360GW之间。

各环节2023产能供给情况和技术进展情况。首先是硅料环节，随着硅料世界产能的逐步释放，2023年硅料的有效供给大约是134万吨，可支撑375GW以上的装机，大约是505GW的组件产出，整体供应比较充足，新增产能集中在2023年的下半年。在需求强劲的情况下，2023年上半年硅料的供应将处于偏紧的情况。部分新玩家受制于环评、能评、技术方案的原因，产能释放进度具有较大的不确定性，n型产品的发展也拉升了n型硅料的需求，目前n型硅料还是以海外进口为主，流化床法生产的颗粒硅产品纯度还是只能满足太阳能级产品的需求，是否能满足n型硅片的产能还有待验证。但是改良的西门子法能够完全满足n型硅片的需求，而且它的生产工艺相对成熟，未来仍是主流生产工艺。

接下来是硅片的产能以及技术方向。2023年，硅片企业进入了新一轮的扩产周期，头部企业为了保护自身规模优势，产能在持续扩张。新玩家以及二线企业也在持续的扩张产能，龙头企业的产能集中度在持续的下滑，整体行业的竞争格局趋于分散。在硅片生产环节中需要用到的坩锅材料、高纯石英砂紧缺的态势也是比较确定的，这也将对硅片的实际产出形成限制。但这也在一定程度上缓解了硅片竞争格局的恶化。大尺寸及薄片化也是比较确定的，2023年大尺寸市占比将突破90%，硅料的紧缺以及价格高企加速了各硅片企业薄片化的推动进程。此外，随着下游电池片环节技术迭代的不断加速，n型硅片的渗透率也将不断提升，目前，n型硅片的总体产量还比较低，占比大约是在8%左右。随着TOPCon电池片的量产，预计2023年占比将提升至20%以上。

电池片环节。2023年电池片产能继续扩张，主要以N型为主。到2023年底，全球电池片产能有望达到669GW，同比增长26%，对比之前增速是在放缓的。等到N型市场成熟，电池片的产能有望继续扩张。大尺寸PERC电池片的供应会偏紧。2023年大尺寸组件的出货占比稳步提升，这也将带动大尺寸电池片需求的上升，预计到2023年底，大尺寸电池产能占比达到92%。目前因为扩展产能主要以N型为主，PERC电池片的产能扩张处在停滞的状态，与下游旺盛的装机需求相比，大尺寸PERC电池片的供应将偏紧。2023年N型电池片即将迎来发展的关键期，性价比是各方面关注的核心，降本增效、产业链配套协同发展仍然是新技术发展主旋律。

TOPCon因为它的性价比优势，实现了率先放量。预计到2023年底，N型电池片的产能将达到180GW，占比约为25.7%。

观察不同的N型技术路线，现阶段TOPCon因为具备了一定的性价比，所以产业内当前TOPCon的扩产比较接近，2023年的产能可以达到大约是在100GW左右，占总产能的56%。目前HJT的设备投资成本费用十分高昂，也需要薄片化、银浆、靶材的去推动进一步的降本，这样它的产业化才能更具优势。HJT2023年产能大约是在47.5GW左右，占N型总产能的26%。XBC技术方面，隆基推出了HPBC的技术路线，爱旭推出了ABC电池，该路线可以更好的利用P型硅片的优势。当前需要关注良率和产能落地的情况，2023年XBC合计产能约为32GW，占N型总产能的18%，我们预计这三种路线将在一定时期内并存，共同对PERC形成替代。目前每种技术路线的渗透率都比较低，关键还是要看成本的性价比和产品的差异化。

具体来看TOPCon技术的产能进展与效率方面。据统计，截止到目前，TOPCon的已建产能大约是在34.8GW，2022年再建产能约为67.3GW。从目前公布的项目来看，规模还是十分可观的。目前TOPCon电池的扩产还是以存量玩家为主，储备项目前期投产的量产数据会比较关键，如果良率方面的问题可以得到有效的改善，后期项目的推进将会更有信心。

当前，TOPCon头部企业的量产效率都突破了24%，比PERC平均要高0.5%-0.8%，2023年的量产效率也有望朝着24.5%-25%迈进。TOPCon的实验室转换效率目前都超过了25%，今年的四月份晶科公布了182版型的n型TOPCon电池片的转换效率，已经达到了25.7%，打破新的记录。

再来具体看一下HJT技术产能进展及效率方面。目前HJT技术发展进入瓶颈期，全球企业宣告的已建成产能为11.6GW。虽然规划的产能比较多，但是待建的产能还是比较少的。核心原因还是因为当前HJT的生产成本相对较高，与PERC量产效率并未显出更高水平，产品溢价有限。

从实验室效率来看，HJT技术的电池转换效率已经实现了25%的突破，今年隆基更是将最高纪录刷新到了26.5%。近期迈为采用的双面微晶设备使HJT电池的转换效率达到了26.41%，在量产效率方面，目前国内多家企业都可以实现24.5%以上的平均量产转换效率，随着设备的不断升级以及双面微晶技术的量产，2022年HJT有望实现量产效率25%的突破。

目前HJT技术降本增效的路径还是比较确定的，硅片端主要是薄片化以及半片工艺的发展，金属化浆料方面，包括低温银浆的国产化、规模化降本;银包铜、电镀铜上降低银浆的耗量，靶材价格以及用量的下降，还有设备国产化、规模化降本等方面。

再来看一下新技术中XBC电池方面。XBC电池可以分为经典的IBC电池、PVC电池以及HBC电池。经典的IBC电池可以采用P型硅片或者N型硅片，此外还可以与TOPCON电池进行结合，形成了PVC电池，与HJT电池结合形成HBC电池，兼具两者的优点，实现更高转换效率。目前XBC的合计产能达到41.2GW，已建成的产能大约是2.67GW。从产业化发展来看，目前海外有成熟的IBC产品，国内产业化进程也正在加速。国外IBC电池的引领者SunPower最新一代的Maxeon6，它的量产转化效率已经突破25%。国内爱旭和隆基都进行了比较大规模的产能布局，有些产能也将在今年年底建成。目前IBC及HJT的生产成本还比较高，只有当各自的独立技术路线本身具备了性价比，以及产业化成熟的时候，HBC和IBC才有望达到进一步的发展。

组件环节。全球组件产能也在持续的扩张，2023年底组件产能达642GW，同比增长了21.8%。其中国内组件企业扩产产能占多数，海外地区产能增长主要是国内一、二线类企业在东南亚的产能布局。还有像欧洲、印度、美国、韩国等地受本土化支持，部分当地的组件企业也有新建产能释放。2023年，随着在规模优势、成本优势以及品牌渠道优势，一体化组件厂商有望率先受益，盈利得到修复。

到2023年大尺寸组件产能预计575GW，市场占有率达89%，166及以下尺寸组件产品进一步萎缩，随着市场需求转移，企业旧产能淘汰升级，166市占比仅为6.5%。大尺寸应用场景多元化，地面电站的应用主要以大尺寸为主，在分布式中企业也在推进大尺寸的应用，以适应市场需求。N型组件因为享有先进技术带来的产品溢价，经济效益较好，企业有望加速推进。

目前主流光伏企业组件产品功率已全面迈入了600W+，分功率段来看，600W以下以M10版型产品为主，600W以上的主要以G12版型产品为主。产品数量有望快速增长，目前来看，户用及工商业场景产品功率大多在400到450W之间。随着分布式市场的持续火热，和整县推进国家政策的大力支持，分布式产品有望快速发展。