光伏高管

大幅重仓行业龙头、偏爱光伏新能源，明星基金经理刘格菘风格依旧。 7月20日，刘格菘管理的5只基金产品发布二季度报告。整体来看，各基金前十仓位中都增加了光伏龙头隆基股份的比重，位列重仓股之首。新能源
。 在二季度，刘格菘及团队集中调研了光伏产业链、动力电池、化工新材料、面板等具备全球比较优势特征的中国制造业上市公司，在此期间进一步提高了具有全球比较优势的制造业的配置比例。 调研的结论与我们在

百分点。制造业中，四大高载能行业合计用电量同比增长13.7%，其中，建材行业同比增长19.8%，黑色行业同比增长16.1%，化工行业同比增长12.0%，有色行业用电量同比增长9.6%；高技术及装备制造
同比提高4.3个百分点。全国制造业用电量同比增长9.6%，增速同比提高4.9个百分点。制造业中，四大高载能行业合计用电量同比增长6.5%，高技术及装备制造业合计用电同比增长13.3%，消费品制造业合计

，这个环节的话语权几乎完全掌握在国外厂商手中，并占据了产业链上70%的利润。全球光伏产业进入规模化发展后，从2005年开始，短短数年，多晶硅价格从几十美金一步步飚高到500美元/公斤。 暴利之下必有
，筹建将自产粮食的六九硅业。这是一个欺上瞒下特殊部门，除这11个人之外，只有少数几个高管知道筹粮处的隐秘战略。 此外，手握定价权的硅料厂商提出，要签订长期合同，且10年内不能自建

、物联网、虚拟现实等技术快速发展，已经深入到社会的方方面面。电力系统作为一个具有海量数据的复杂系统，非常有望通过数字化建设，借助新兴信息技术提升资源配置效率、提高风险管控水平，助力突破新型电力系统高
快速增加，配电、用电形态发生巨大变化。 随着政策引导和技术进步，风电、光伏等新能源将大量以分布式的形式并网；同时，在能源消费革命和再电气化进程的推动下，电动汽车等分布式资源必将迎来大规模的发展

行业观点 PERC:光伏电池片目前市场主流技术，效率已接近天花板；HJT、TOPCon 将迎爆发1)PERC 为目前光伏电池片市场主流技术，仍具备几年生命期，但已接近 24%的理论效率极限，经历
历程，快速爆发、开启下一代电池片技术生命周期。 异质结：光伏颠覆性技术；2025 年当年设备市场超 400 亿，将诞生千亿市值设备龙头(1)技术潜力：HJT 在转换效率(目前已超 24%)、工艺步骤

无功补偿性能测试、高电压穿越能力和低电压穿越能力验证、电压和频率适应能力验证、建模试验和一次调频试验等保障系统安全运行的各项检测试验。新并网风电项目和集中式光伏发电项目原则上在投运前应具备一次调频功能
近日，河南能源监管办发布了进一步加强新能源并网运行管理的意见(试行)，文件提出电网企业、新能源发电企业、电力调度机构应加强协调配合，严格遵守调度纪律和调度规程，按照电力系统安全稳定导则、风电光伏接入

7月2日，广东省发展改革委发布关于《广东省2021年能耗双控工作方案》的通知，文件指出，优化能源结构，大力发展海上风电、光伏发电等可再生能源，积极接收省外清洁电力，安全高效发展核电。对可再生能源
作用，强化新建项目对能耗双控影响评估和用能指标来源审查。对未落实用能指标的项目，节能审查一律不予批准。全面梳理在建、拟建、存量高耗能高排放(以下简称两高)项目，坚决遏制两高项目盲目发展。新上两高

2020年底，青海省光伏累计装机16GW; 2021年6月11日，青海省能源局下发《关于2021年市场化并网项目开发建设有关事项的通知》(青能新能〔 2021〕72号)提出：在综合考虑建设条 件
人民政府和国家能源局联合印发《青海打造国家清洁能源产业高地行动方案》(以下简称《行动方案》)。《行动方案》着眼保障能源安全和应对气候变化两大目标任务，锚定2030年全省风电、光伏装机1亿千瓦以上

2020年，面临全球疫情肆虐、产业链涨价潮 等诸多挑战，中国光伏产业凭借坚强的韧性，提交了靓丽的成绩单以48.2GW新增光伏装机傲视全球，连续8年稳坐全球第一宝座。户用光伏新增装机突破10GW
;光伏制造企业在硅片、电池、组件环节扩产规模超300GW，掀起了凶猛的扩产潮。 2021年3月，全国两会审议通过的十四五规划和2035年远景目标纲要中明确提出：锚定努力争取2060年前实现碳中和